কার্যকর এপিআর বনাম ফ্ল্যাট ফি উদ্ধৃতি: গাণিতিক ব্যাখ্যা

'কার্যকর এপিআর' (Effective Annualized Percentage Rate) হলো একটি একক স্ট্যান্ডার্ড মেট্রিক, যা বিভিন্ন ফি-কাঠামোর পণ্যকে সরাসরি তুলনা করার সুযোগ দেয় — ফ্ল্যাট দৈনিক ফি, ফ্ল্যাট মাসিক ফি অথবা একবারের অগ্রিম ফি, যেভাবেই বিজ্ঞাপন দেওয়া হোক না কেন।

দৈনিক ফ্ল্যাট ফি'র ক্ষেত্রে সূত্র হলো: এপিআর = দৈনিক ফি হার × ৩৬৫। যেহেতু মোট ফি এবং মেয়াদ উভয়ই একই অনুপাতে বাড়ে, তাই মেয়াদ যাই হোক, প্রাপ্ত এপিআর একই থাকে — এই বৈশিষ্ট্যটি সরল সুদ কাঠামোর একটি গাণিতিক ধর্ম।

মাসিক ফ্ল্যাট ফি'র ক্ষেত্রে সূত্র: এপিআর = মাসিক ফি হার × (৩৬৫ ÷ ৩০) ≈ মাসিক ফি হার × ১২.১৭। এটিও মেয়াদনির্বিশেষে স্থির থাকে।

কিন্তু একবারের অগ্রিম ফি'র ক্ষেত্রে সূত্র ভিন্ন: এপিআর = অগ্রিম ফি হার × (৩৬৫ ÷ মেয়াদ দিন)। এখানে ফি সময়ের সাথে না বেড়ে স্থির থাকায়, দীর্ঘ মেয়াদে একই ফি অনেক কম বার্ষিক হারের সমতুল্য হয়ে যায় — এটিই ব্যাখ্যা করে কেন 'ছোট এককালীন ফি' স্বল্প-মেয়াদী ঋণে প্রতারণামূলকভাবে সস্তা মনে হতে পারে।